Каждый фьючерсный контракт состоит из пяти ключевых частей, также известных как стандартные спецификации такого договора.
Часы торговли
В отличие от фондового рынка США, который открыт с 9:30 до 16:00 по восточному времени, фьючерсы торгуются почти 24 часа в сутки, шесть дней в неделю, начиная с воскресенья в 18:00 по восточному времени. Время закрытия варьируется с 17:00 до 18:45 по восточному времени в пятницу, в зависимости от типа контракта, которым вы торгуете.
Размер контракта
Каждый тип контракта имеет заранее определенный размер. Один такой документ на золото всегда будет равен 1000 тройских унций — единице измерения, используемой для взвешивания драгоценных металлов — в то время как один документ на фьючерс на S&P 500 будет на 50 долларов больше индекса S&P 500. (Так, например, если S&P 500 торгуется на уровне 2300, стоимость его будет 115 000 долларов [50 x 2300 долларов]).
Стоимость контракта
Стоимость контракта — это текущая его цена. Если сегодня золото торгуется по 1500 долларов за унцию, то цена подобного документа составит 150 000 долларов.
Размер тика
Это наименьший номинал, который может колебаться и варьируется в зависимости от типа контракта.
Метод поставки
Расчеты по фьючерсным контрактам могут быть выполнены финансовыми или физическими расчетами. С точки зрения инвестора, они обычно рассчитываются финансово, тогда как предприятия могут выбирать договора с физическим расчетом.
Покупка фьючерсов
Некоторые брокерские компании не разрешают заключать фьючерсные контракты с физическими расчетами и закроют такой док от вашего имени, если вы не сделаете это вручную. Это защищает инвестора от получения большого количества ненужных вещей.
Фьючерсные контракты можно покупать с маржой, а это означает, что инвестору достаточно внести небольшую сумму денег, чтобы контролировать гораздо большую сумму на рынке. Минимальная сумма денег, необходимая для заключения такого, известна как требование начальной маржи.
Эти требования устанавливаются фьючерсной биржей и могут быть изменены. Как правило, маржа для фьючерсных контрактов составляет от 3% до 12%. Это означает, что, в зависимости от цены контракта, инвестор может потратить 5000 долларов своих собственных денежных средств, чтобы контролировать инвестиции в размере 100000 долларов, что составляет всего 5%.
Такая сумма кредитного плеча может представлять серьезные риски, если инвестиции пойдут не так, как планировалось, и в некоторых случаях может привести к потере инвестором суммы, превышающей первоначальную вложенную сумму.
Ещё больше информации об инвестировании во фьючерсы https://www.profvest.com/2021/06/chto-takoe-fyuchersy.html.
